OBSAH
I.Zpráva auditora
II.Textová část výroční zprávy
III.Zpráva o vztazích
IV.Účetní závěrka za období od 3. srpna 2020 do 31. prosince 2020
I.Zpráva auditora
II.Textová část výroční zprávy
Obchodní jméno: | ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. (dále “Společnost“ nebo “Emitent”) |
Sídlo: | Na poříčí 1079/3a, 110 00 Praha 1, Česká republika |
Identifikační číslo: | 09385801 |
LEI kód: | 315700V95FJQL6ANM434 |
Právní forma: | Společnost s ručením omezeným |
Telefon: | +420 222 310 245 |
Společnost vznikla 3. srpna 2020 a byla zapsána do obchodního rejstříku vedeném u Městského soudu v Praze, oddíl C, vložka 335515.
Detailní informace o emisi, povinnostech a závazcích Emitenta jsou popsány v Prospektu. Prospekt naleznete na webové stránce http://www.energo-pro.com, sekce Pro DKHI investory (http://www.energo-pro.com/cz/pro-dkhi-investory).
Pronájem nemovitostí, bytů a nebytových prostor
Společnost byla založena za účelem emise cenných papírů - dluhopisů s pevným úrokovým výnosem 6,50% p.a. v odhadované celkové jmenovité hodnotě emise 530 milionů Kč splatných v roce 2023. Společnost podala žádost o přijetí dluhopisu k obchodování na regulovaném trhu Burzy cenných papírů Praha, a.s., v České republice.
Emise je vydána podle českého práva formou veřejné nabídky. Emise je nabízena v České republice a po notifikaci může být nabízena i ve Slovenské republice.
Obchodování s dluhopisy bylo zahájeno dnem emise 30. září 2020. Centrální depozitář cenných papírů, a.s., přidělil dluhopisu kód ISIN CZ0003527749. Společnosti jako emitentovi dluhopisů nebyl přidělen rating.
Jaromír Tesař | Jednatel |
Petr Tesař | Jednatel |
Pavel Váňa | Jednatel |
Způsob jednání za Společnost: Každý z jednatelů zastupuje společnost samostatně.
Jednatelé Společnosti byli v roce 2020 vrcholovým vedením (managementem) Společnosti.
PRAVOMOCI STATUTÁRNÍHO ORGÁNU
Jednatel je statutárním orgánem Emitenta a je oprávněn samostatně jednat jménem Emitenta ve všech věcech a zastupuje Společnost vůči třetím osobám, před soudem a před jinými orgány. Jednatelům přísluší obchodní vedení společnosti.
Pravomoci jednotlivých orgánů Společnosti jsou uvedeny v zakladatelské listině Společnosti, dostupné ve sbírce listin Obchodního rejstříku České republiky.
Petr Milev | předseda výboru pro audit (nezávislá osoba) |
Martin Rejna | člen výboru pro audit |
Radek Vignát | člen výboru pro audit (nezávislá osoba)
|
Emitent zřídil Výbor pro audit (“Výbor”) s účinností od prosince 2020. Do doby jmenování členů Výboru vykonávaly tuto funkci statutární orgány Společnosti. Výbor má celkově 3 členy, a z nich má dva nezávislé a tři odborně způsobilé členy.
Postavení a působnost výboru pro audit
Hlavním účelem Výboru je dohled nad procesem sestavování účetní závěrky a systémem účinnosti vnitřní kontroly. Dále Výbor odpovídá za dohled nad procesem řízení rizik.
Kromě členů Výboru nemá Emitent zaveden žádný systém odměňování, protože Společnost nemá žádné zaměstnance a ani osoby s řídící pravomocí nemají z titulu své funkce nárok na žádné odměny. Odměna členům Výboru je sjednaná na základě smlouvy o výkonu funkce a ve fixní výši.
Emitent v současné době dodržuje veškeré požadavky na správu a řízení společnosti, které stanoví obecně závazné právní předpisy České republiky, zejména Zákon o obchodních korporacích. Emitent při své správě a řízení neuplatňuje pravidla stanovená v Kodexu správy a řízení společností ČR (2018, dále jen "Kodex").
Pravidla stanovená v Kodexu se v určité míře překrývají s požadavky kladenými na správu a řízení obecně závaznými předpisy České republiky, proto lze říci, že Emitent některá pravidla stanovená v Kodexu ke dni vyhotovení účetní závěrky fakticky dodržuje, nicméně vzhledem k tomu, že Emitent pravidla stanovená v Kodexu výslovně do své správy a řízení neimplementoval, činí pro účely této výroční zprávy prohlášení, že při své správě a řízení neuplatňuje pravidla stanovená v Kodexu jako celku.
Jediným vlastníkem Společnosti k 31. prosinci 2020 je:
| Podíl na základním kapitálu | |
| v tis. Kč | % |
DK Holding Investments, s.r.o. | 100 | 100% |
Celkem | 100 | 100% |
Základní kapitál Společnosti je plně splacen a jeho výše činí 100 tis. Kč a je tvořen peněžními vklady z mateřské společnosti.
Jediným vlastníkem je společnost DK Holding Investments, s.r.o. (dále “DKHI“), společnost s ručením omezeným se sídlem Na poříčí 1079/3a, 110 00 Praha 1, Česká republika. Hlavním předmětem činnosti DKHI jsou korporátní investice v energetice. Jednatelem DKHI je pan Jaromír Tesař.
Společnost je přímo vlastněná a ovládaná společností DKHI. Mateřská společnost DKHI je konsolidující účetní jednotkou, která sestavuje konsolidovanou výroční zprávu v českém jazyce, jejíž součástí je konsolidovaná účetní závěrka dle IFRS. Za dluhopisy Společnosti se ve formě finanční záruky podle českého práva zaručila společnost DKHI.
Společnost je finančně závislá na mateřské společnosti DKHI, jelikož veškeré výnosy jsou spojeny s mateřskou společností.
Emitent existuje výlučně s cílem realizace emise dluhopisů a hlavním předmětem jeho činnosti je poskytování úvěrů/zápůjček společnostem ve Skupině DKHI. Jediným zdrojem příjmů Emitenta budou splátky úvěrů/zápůjček od mateřské společnosti DKHI. Emitent používá příjmy z dluhopisů na poskytnutí financování společnostem ze Skupiny DKHI. Finanční a ekonomická situace Emitenta, jeho podnikatelská činnost, postavení na trhu a schopnost plnit dluhy z dluhopisů závisí na schopnosti jeho dlužníků řádně a včas plnit svoje dluhy vůči Emitentovi. Pokud nebude jakýkoliv dlužník schopen řádně a včas splnit své splatné dluhy vůči Emitentovi, může to mít negativní vliv na finanční a ekonomickou situaci Emitenta, jeho podnikatelskou činnost a schopnost Emitenta plnit své závazky.
Společnosti nejsou známé žádné důvody, že by bylo této závislosti na skupině DKHI zneužíváno.
Emitent neprovádí žádnou investiční činnost.
Výsledek hospodaření před zdaněním za účetní období 2020 činí ztráta 6 158 tis. Kč. Celková aktiva Společnosti ve výši 518 582 tis. Kč odrážejí finanční pozici z pohledu poskytování financování mateřské společnosti DKHI. Výsledek koresponduje s očekáváním a zaúčtovanou opravnou položkou dle IFRS 9 popsanou v bodě 12 (a) iii.
Společnost není účastníkem žádného soudního sporu ani arbitrážního řízení.
Společnost neuzavřela žádnou smlouvu mimo své běžné podnikání, z které by kterémukoliv členovi Skupiny DKHI plynul jakýkoli závazek nebo nárok, které by byly ke konci účetního období pro skupinu DKHI významné.
Společnost nemá žádné majetkové účasti.
V roce 2021 Společnost hodlá pokračovat ve své primární činnosti, a to správě dluhopisů a správě úvěrů/zápůjček vůči mateřské společnosti DKHI.
Společnost v roce 2020 neměla organizační složku umístěnou v zahraničí.
Společnost ve sledovaném účetním období nevynakládala žádné výdaje v oblasti výzkumu a vývoje.
Údaje o investicích do hmotného a nehmotného dlouhodobého majetku
Společnost v průběhu účetního období 2020 neuskutečnila žádné významné investice do hmotného a nehmotného dlouhodobého majetku.
Údaje o aktivitách v oblasti ochrany životního prostředí a pracovně právních vztazích
Společnost splňuje všechny zákonné předpisy v oblasti ochrany životního prostředí a dodržuje platnou legislativu v oblasti pracovněprávních vztahů. Společnost nemá žádné zaměstnance.
Údaje o vlastních podílech
Společnost v průběhu účetního období 2020 nezměnila strukturu vlastních podílů.
Významné následné události
Společnost neidentifikovala žádné významné následné události, které by mohly ovlivnit účetní závěrku k 31. prosinci 2020.
ČESTNÉ PROHLÁŠENÍ
Vedení společnosti ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. prohlašuje, že podle našeho nejlepšího vědomí podává výroční zpráva věrný a poctivý obraz o finanční situaci, podnikatelské činnosti a výsledcích hospodaření Emitenta za uplynulé účetní období a o vyhlídkách budoucího vývoje finanční situace, podnikatelské činnosti a výsledků hospodaření.
Podpis statutárního orgánu společnosti
………………………………………..
Petr Tesař
Jednatel ENERGO-PRO Green Finance s.r.o.
Datum: 30. duben 2021
III.ZPRÁVA O VZTAZÍCH
mezi ovládající a ovládanou osobou a o vztazích mezi ovládanou osobou a ostatními osobami ovládanými stejnou ovládající osobou (propojenými osobami)
vypracovaná vedením společnosti ENERGO-PRO Green Finance s.r.o.
(“Zpráva“)
I.PREAMBULE
Zpráva je vypracována dle §82 odst. 1 zákona o obchodních korporacích (zákon č.90/2012 Sb., v platném znění).
Zpráva byla předána k přezkoumání vedení společnosti v souladu s §83 odst. 1 zákona o obchodních korporacích (zákon č.90/2012 Sb., v platném znění) a s jejím stanoviskem bude seznámen Výbor pro audit a jednatelé společnosti rozhodující o schválení řádné účetní závěrky a o rozdělení zisku nebo o úhradě ztráty.
Zpráva je zpracována za účetní období od 3. srpna do 31. prosince 2020 (“účetní období 2020”).
II.STRUKTURA VZTAHŮ MEZI OSOBAMI
Ovládanou osobou je ENERGO-PRO Green Finance s.r.o., se sídlem Na poříčí 1079/3a, 110 00 Praha 1, Česká republika, IČ: 09 385 801, zapsané v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl C, vložka 335515.
Ovládající osobou je DK Holding Investments, s.r.o. se sídlo: Na poříčí 1079/3a, 110 00 Praha 1, Česká republika IČ: 04645740, zapsané v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl C, vložka 335515.
Kromě vztahů mezi ovládanou osobou popsaných v sekci V. níže, neměla v účetním období 2020 ovládaná osoba žádné jiné vztahy s ostatními osobami ovládanými stejnou ovládající osobou. Struktura vztahů mezi ovládající osobou a osobou ovládanou a mezi ovládanou osobou a osobami ovládanými stejnou ovládající osobou je znázorněna v následující Příloze č. 1.
III.ÚLOHA OVLÁDANÉ OSOBY, ZPŮSOB A PROSTŘEDKY OVLÁDANÍ
Hlavními úlohou ovládané osoby je správa vlastního majetku, emise dluhopisů a poskytování zápůjček, úvěrů nebo jiných forem financování spřízněným společnostem.
Ovládající osoba má většinový podíl na základním kapitálu ve společnosti ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. a uplatňuje ve společnosti ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. rozhodující vliv.
IV.PŘEHLED JEDNÁNÍ DLE § 82 ODST. 2 PÍSM. D) ZÁKONA Č. 90/2012 SB., O OBCHODNÍCH KORPORACÍCH
V účetním období 2020 nebylo s výjimkou poskytnutého úvěru, na popud nebo v zájmu ovládající osoby učiněno žádné jednání týkající se majetku přesahujícího 10 % vlastního kapitálu ovládané osoby.
V.SMLOUVY UZAVŘENÉ MEZI SPOLEČNOSTÍ ENERGO-PRO GREEN FINANCE S.R.O. A OSTATNÍMI PROPOJENÝMI OSOBAMI
Dne 10. listopadu 2020 byla podepsána Smlouva o úvěru včetně platných dodatků mezi společností DK Holding Investments, s.r.o., jako dlužníkem a společností ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. jako věřitelem.
Dne 26. srpna 2020 byla podepsána Smlouva o poskytnutí peněžitého příplatku mimo základní kapitál mezi společností DK Holding Investments, s.r.o., jako poskytovatelem a společností ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. jako příjemcem.
Dne 24. září 2020 byla podepsána Smlouva o poskytnutí peněžitého příplatku mimo základní kapitál mezi společností DK Holding Investments, s.r.o., jako poskytovatelem a společností ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. jako příjemcem.
Dne 17. prosince 2020 byla podepsána Smlouva o poskytnutí peněžitého příplatku mimo základní kapitál mezi společností DK Holding Investments, s.r.o., jako poskytovatelem a společností ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. jako příjemcem.
Smlouva o podnájmu prostor sloužících k podnikání ze dne 7. srpna 2020 uzavřená mezi společností ENERGO-PRO a.s. jako nájemcem a společností ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. jako podnájemcem.
VI.JINÉ PRÁVNÍ ÚKONY UČINĚNÉ MEZI SPOLEČNOSTÍ ENERGO-PRO GREEN FINANCE S.R.O. A OSTATNÍMI PROPOJENÝMI OSOBAMI
Kromě výše uvedeného nebyly uzavřeny žádné další smlouvy mezi společností ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. a propojenými osobami a nedošlo mezi nimi k žádnému plnění či protiplnění.
Společnost ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. nepřijala ani neuskutečnila žádné jiné právní úkony ani opatření v zájmu nebo na popud propojených osob.
VII.TRANSAKCE, POHLEDÁVKY A ZÁVAZKY SPOLEČNOSTI ENERGO-PRO GREEN FINANCE S.R.O. VŮČI PROPOJENÝM OSOBÁM
Pohledávky a závazky společnosti ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. za propojenými osobami k 31. prosinci 2020 jsou uvedeny v příloze účetní závěrky, která je součástí výroční zprávy.
VIII.POSOUZENÍ TOHO, ZDA VZNIKLA OVLÁDANÉ OSOBĚ ÚJMA DLE §71 A 72 ZOK
Všechny popisované smlouvy byly uzavřeny za obvyklých smluvních a tržních podmínek a společnosti nevznikla žádná újma, která by měla být předmětem vyrovnání dle § 71 a 72 ZOK.
IX.ZHODNOCENÍ VÝHOD A NEVÝHOD PLYNOUCÍ ZE VZTAHŮ MEZI SPŘÍZNĚNÝMI OSOBAMI
Ovládaná osoba vykonává pro osobu ovládající činnosti spojené s emisí a obsluhováním dluhopisů vydaných na Burze cenných papírů Praha. Ovládající osoba jí za to poskytuje náhradu veškerých s tím souvisejících nákladů a určitý finanční benefit, z čehož vyplývá, že ve vztahu převládají finanční výhody pro ovládanou osobu. Hlavním rizikem pro ovládanou osobu je fakt, že pro splacení vydaných dluhopisů je zcela závislá na ovládající osobě.
V rámci spolupráce mezi spřízněnými osobami jsme dosud nezaznamenali žádné pro společnost z toho plynoucí nevýhody.
X.PROHLÁŠENÍ
Prohlašujeme, že jsme do zprávy o vztazích mezi propojenými osobami společnosti vůči propojeným osobám vyhotovené dle §82 odst. 1 zákona o obchodních korporacích (zákon č.90/2012 Sb., v platném znění) pro účetní období od 3. srpna 2020 do 31. prosince 2020 uvedli veškeré informace známé k datu podpisu této zprávy o:
-smlouvách mezi propojenými osobami,
-plnění a protiplnění poskytnutém propojeným osobám,
-jiných právních úkonech učiněných v zájmu těchto osob,
-veškerých opatřeních přijatých nebo uskutečněných v zájmu nebo na popud těchto osob.
Podpis statutárního orgánu společnosti
………………………………………..
Petr Tesař
Jednatel ENERGO-PRO Green Finance s.r.o.
Datum: 31. března 2021
PŘÍLOHA Č.1:
IV.Účetní závěrka od 3. srpna 2020 do 31. prosince 2020
ENERGO-PRO Green Finance s.r.o.
Účetní závěrka za období od 3. srpna 2020 do 31. prosince 2020
v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví ve znění přijatém Evropskou unií
Obsah
v tis. Kč | Bod přílohy | k 31.12.2020 | k 3.8.2020 |
Aktiva |
|
|
|
Dlouhodobá aktiva |
|
|
|
Finanční nástroje a jiná finanční aktiva | 5 | 482 729 | - |
z toho vůči mateřské společnosti |
| 482 729 | - |
Odložená daňová pohledávka | 9 | 1 258 |
|
Dlouhodobá aktiva celkem |
| 483 987 | - |
Krátkodobá aktiva |
|
|
|
Peníze a peněžní ekvivalenty | 4 | 34 595 | 100 |
Krátkodobá aktiva celkem |
| 34 595 | 100 |
Aktiva celkem |
| 518 582 | 100 |
Vlastní kapitál |
|
|
|
Základní kapitál | 6 | 100 | 100 |
Ostatní kapitálové fondy | 6 | 800 | - |
Nerozdělený zisk a úplný hospodářský výsledek za období |
| -4 988 | - |
Vlastní kapitál celkem |
| -4 088 | 100 |
Závazky |
|
|
|
Dlouhodobé závazky |
|
|
|
Finanční nástroje a jiné finanční závazky | 7 | 522 489 | - |
Dlouhodobé závazky celkem |
| 522 489 | - |
Krátkodobé závazky |
|
|
|
Závazky z obchodních vztahů a jiné závazky | 8 | 181 | - |
Krátkodobé závazky celkem |
| 181 | - |
Závazky celkem |
| 522 670 | - |
Vlastní kapitál a závazky celkem |
| 518 582 | 100 |
v tis. Kč | Bod přílohy | 3.8.2020 - 31.12.2020 |
Výnosy |
| - |
Náklady - Služby | 10 | -496 |
Provozní zisk / ztráta (-) |
| -496 |
Finanční výnosy | 11 | 6 113 |
Finanční náklady | 11 | -7 391 |
Opravná položka k finančním aktivům | 11 | -4 384 |
Čisté finanční výnosy / náklady (-) |
| -5 662 |
Zisk / ztráta (-) před zdaněním |
| -6 158 |
Náklady (-) / výnosy z daně z příjmů | 9 | 1 170 |
Zisk / ztráta (-) za období |
| -4 988 |
Ostatní úplný výsledek |
| - |
Úplný hospodářský výsledek celkem připadající: |
|
|
Vlastníkům ovládající společnosti |
|
|
Zisk/ ztráta (-) za účetní období z pokračujících činností |
| -4 988 |
Nekontrolním podílům |
|
|
Zisk/ ztráta (-) za účetní období z pokračujících činností |
| - |
Úplný hospodářský výsledek celkem za účetní období |
| -4 988 |
v tis. Kč | Bod přílohy | Základní kapitál | Ostatní kapitálové fondy | Nerozdělený zisk minulých let | Vlastní kapitál celkem |
k 3. srpnu 2020 |
| 100 | - | - | 100 |
Úplný hospodářský výsledek celkem za účetní období: |
|
|
|
|
|
Příplatek mimo základní kapitál | 6 | - | 800 | - | 800 |
Zisk / - ztráta |
| - | - | -4 988 | -4 988 |
k 31. prosinci 2020 |
| 100 | 800 | -4 988 | -4 088 |
Záporný vlastní kapitál ve výši 4 088 tis. Kč připadá vlastníkům ovládající společnosti.
v tis. Kč | Bod přílohy | 3. srpna 2020 - 31. prosince 2020 | ||
PROVOZNÍ ČINNOST |
|
| ||
Zisk / ztráta (-) za účetní období po zdanění |
| -6 158 | ||
Zisk (-) / ztráta z finančních nástrojů | 11 | 1 263 | ||
Opravná položka k finančním aktivům 11 | 4 384 | |||
Provozní zisk/(ztráta) před změnami pracovního kapitálu |
| -511 | ||
Změna stavu závazků z obchodních vztahů a jiných závazků |
| 93 | ||
Změny pracovního kapitálu |
| 93 | ||
Peněžní tok generovaný z (použitý v) provozní činnosti |
| -418 | ||
FINANČNÍ ČINNOST |
|
| ||
Příjmy z emise dluhopisů |
| 529 109 | ||
Zaplacené poplatky k emisi dluhopisů | -13 996 | |||
Úvěr poskytnutý mateřské společnosti |
| -481 000 | ||
Vklady peněžních prostředků do vlastního kapitálu |
| 800 | ||
Peněžní tok generovaný z finanční činnosti nebo v ní použitý |
| 34 913 | ||
Čisté zvýšení peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů |
| 34 495 | ||
Stav peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů na počátku účetního období |
| 100 | ||
Stav peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů na konci účetního období |
| 34 595 |
ENERGO-PRO Green Finance s.r.o. (“Společnost” nebo “Emitent“) vznikla 3. srpna 2020 a byla zapsána do obchodního rejstříku vedeném u Městského soudu v Praze, oddíl C, vložka 335515.
Hlavní činností Společnosti je emise a správa dluhopisů a poskytování úvěrů/zápůjček společnostem ve Skupině DK Holding Investments, s.r.o. (“DKHI”).
Sídlo Společnosti: Na poříčí 1079/3a, 110 00 Praha 1, Česká republika
Jediným vlastníkem Společnosti k 31. prosinci 2020 je:
| Podíl na základním kapitálu | |
| v tis. Kč | % |
DK Holding Investments, s.r.o. | 100 | 100% |
Celkem | 100 | 100% |
Tato účetní závěrka je sestavena v souladu s Mezinárodními účetními standardy (IAS) a Mezinárodními standardy finančního výkaznictví (IFRS), které vydává Rada pro mezinárodní účetní standardy (IASB) a které byly přijaty Evropskou unií.
Tato účetní závěrka je nekonsolidovaná.
Účetní závěrka byla sestavena za období od 3. srpna 2020 do 31. prosince 2020 (“2020“). Vzhledem k vzniku společnosti k 3. srpnu 2020 byly tyto údaje použity pro srovnatelné období.
Funkční i prezentační měnou Společnosti je česká koruna (“Kč“). Veškeré finanční informace uvedené v Kč jsou zaokrouhleny na nejbližší tisíc, není-li uvedeno jinak.
Účetní závěrka je sestavena za předpokladu nepřetržitého trvání účetní jednotky („going concern“) s použitím metody historických pořizovacích cen s výjimkou případů, kdy IFRS vyžaduje jiný způsob oceňování, jak je níže uvedeno v popisu použitých účetních metod.
Sestavení účetní závěrky v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví vyžaduje používání určitých kritických účetních odhadů, které ovlivňují vykazované položky aktiv, pasiv, výnosů a nákladů. Vyžaduje také, aby vedení účetní jednotky při aplikaci účetních postupů uplatnilo předpoklady založené na vlastním úsudku. Výsledné účetní odhady – právě proto, že jde o odhady – se zřídkakdy rovnají příslušným skutečným hodnotám.
Informace o nejistotě v předpokladech a odhadech jsou uvedeny v následujících bodech přílohy:
Bod 5 – Finanční nástroje a jiná finanční aktiva;
Bod 7 – Finanční nástroje a jiné finanční závazky.
Řada účetních postupů a zveřejňovaných informací vyžaduje, aby byla stanovena reálná hodnota finančních i nefinančních aktiv a závazků.
Při stanovení reálné hodnoty aktiva nebo závazku využívá Společnost v co nejširším rozsahu údaje zjistitelné na trhu. Reálné hodnoty se člení do různých úrovní v hierarchii reálných hodnot na základě vstupních údajů použitých při oceňování, a to následovně:
Úroveň 1 | kótované ceny (neupravené) na aktivních trzích identických aktiv nebo závazků. |
Úroveň 2 | vstupní údaje nezahrnující kótované ceny z úrovně 1, které lze pro dané aktivum nebo závazek zjistit, a to buď přímo (tj. jako ceny) nebo nepřímo (tj. odvozením od cen). |
Úroveň 3 | vstupní údaje pro dané aktivum nebo závazek, které na trhu nelze zjistit (nezjistitelné vstupní údaje). |
Pokud lze vstupní údaje použité k ocenění reálnou hodnotou aktiva nebo závazku zařadit do různých úrovní hierarchie reálné hodnoty, pak ocenění reálnou hodnotou je jako celek zařazeno do téže úrovně hierarchie reálné hodnoty jako vstupní údaj nejnižší úrovně, který je významný ve vztahu k celému oceňování. Společnost vykazuje přesuny mezi úrovněmi hierarchie reálné hodnoty vždy ke konci vykazovaného období, během něhož nastala změna.
Veškeré náklady byly realizovány na území České republiky, které jsou blíže popsány v bodě 10. Náklady (Služby). Většina výnosů a nákladů je finančního charakteru a jsou blíže popsány v bodě 11. Čisté finanční výnosy/ náklady této přílohy.
Novely IFRS 10 Konsolidovaná účetní závěrka a IAS 28 Investice do přidružených a společných podniků: Prodej nebo vklad aktiv mezi investorem a jeho přidruženým či společným podnikem
Novely řeší existující rozpor mezi požadavky IFRS 10 a IAS 28 týkající se účtování ztráty kontroly nad dceřinou společností v případě jejího prodeje nebo vkladu do přidruženého či společného podniku. Hlavním důsledkem novely je, že pokud aktiva, která jsou předmětem transakce, představují podnik (bez ohledu na to, zda je součástí dceřiné společnosti, či nikoli), bude se související zisk nebo ztráta vykazovat v plné výši. Naproti tomu, pokud jsou předmětem transakce aktiva, která nepředstavují podnik (i když jsou součástí dceřiné společnosti), účetní jednotka zaúčtuje pouze částečný zisk nebo ztrátu. V prosinci 2015 IASB odložila termín závazné platnosti novel na neurčito, jeho stanovení bude záviset na výsledku výzkumného projektu věnovaného metodě ekvivalence. Novely zatím nebyly schváleny Evropskou unií. Neočekává se, že by tyto novely měly na účetní závěrku Společnosti významný vliv.
Novela IAS 1 Sestavování a zveřejňování účetní závěrky: Klasifikace závazků jako krátkodobé, resp. dlouhodobé
Tato novela je závazná od řádného účetního období začínajícího 1. 1. 2023, účetní jednotky ji ale mohou uplatnit již před tímto datem. Cílem novely je zajistit konzistentnější uplatňování ustanovení tohoto standardu tím, že účetní jednotky budou díky ní schopné lépe určit, zda mají závazky s neurčitým termínem vypořádání v rozvaze zařadit jako krátkodobé, nebo jako dlouhodobé. Novela bude mít dopad na vykazování závazků v rozvaze, nijak ale nemění stávající požadavky týkající se oceňování aktiv, závazků, výnosů či nákladů, termín jejich zaúčtování ani informace, které účetní jednotky o těchto položkách uvádějí v účetní závěrce. Kromě toho novela zpřesňuje požadavky na klasifikaci závazků, které účetní jednotka může vypořádat emisí vlastních kapitálových nástrojů. Tato novela zatím nebyla schválena Evropskou unií. Neočekává se, že by novela měla na účetní závěrku Společnosti významný vliv.
IFRS 3 Podnikové kombinace, IAS 16 Pozemky, budovy a zařízení, IAS 37 Rezervy, podmíněná aktiva a podmíněné závazky a Roční revize IFRS (novely)
IASB vydala dílčí novely následujících standardů (novely jsou závazné od řádného účetního období začínajícího 1. 1. 2022, účetní jednotky je ale mohou uplatnit již před tímto datem):
IFRS 3 Podnikové kombinace (novela): cílem této novely je aktualizovat v IFRS 3 odkaz na Koncepční rámec účetního výkaznictví, který byl v posledních letech revidován. Požadavky na účtování podnikových kombinací se nijak nemění.
IAS 16 Pozemky, budovy a zařízení (novela): v souladu s touto novelou si účetní jednotka již nebude moci odečíst od pořizovací ceny dlouhodobého hmotného majetku částky, které získala prodejem produktů vyrobených s pomocí tohoto majetku před tím, než byl dán do užívání. Příjmy z tohoto prodeje a související výdaje se budou účtovat do výnosů, resp. do nákladů.
IAS 37 Rezervy, podmíněná aktiva a podmíněné závazky (novela): novela specifikuje náklady na plnění smlouvy, které účetní jednotka zohledňuje při posuzování toho, zda se jedná o nevýhodnou smlouvu.
V rámci Roční revize IFRS 2018–2020 byly provedeny drobné změny v IFRS 1 První přijetí Mezinárodních standardů účetního výkaznictví, IFRS 9 Finanční nástroje, IAS 41 Zemědělství a v Ilustrativních příkladech k IFRS 16 Leasingy.
Tyto novely zatím nebyly schváleny Evropskou unií. Neočekává se, že by tyto novely měly na účetní závěrku Společnosti významný vliv.
Novely ke standardům IFRS 9, IAS 39, IFRS 7, IFRS 4 a IFRS 16: Reforma referenčních úrokových sazeb – fáze 2
V srpnu 2020 IASB zveřejnila Reformu referenčních úrokových sazeb – fáze 2, novely k IFRS 9, IAS 39, IFRS 7, IFRS 4 a IFRS 16 a dokončila svou práci v reakci na reformu referenčních úrokových sazeb mezibankovního trhu IBOR (Interbank Offered Rates). Novely poskytují dočasné úlevy, které řeší dopady finančního výkaznictví, když je mezibankovní nabídnutá sazba (IBOR) nahrazena alternativní prakticky bezrizikovou úrokovou sazbou RFR (risk-free rate). Novely zejména zavádí praktické zjednodušení při účtování o změnách v základu pro stanovení smluvních peněžních toků z finančních aktiv a závazků pomocí úpravy efektivní úrokové sazby, ekvivalentní pohybu tržní úrokové sazby. Novely rovněž zavádějí úlevy z ukončení zajišťovacích vztahů, včetně dočasné úlevy od povinnosti splnit samostatně identifikovatelný požadavek, pokud je nástroj RFR označen jako zajištění rizikové složky. Novela k IFRS 4 je navržena tak, aby umožňovala pojistitelům, kteří stále uplatňují IAS 39, získat stejné úlevy jako ty, které jsou poskytovány změnami provedenými v IFRS 9. Cílem novely k IFRS 7 Finanční nástroje: Zveřejňování je poskytnutí informací uživatelům účetní závěrky k porozumění dopadu reformy referenčních úrokových sazeb na finanční nástroje společnosti a strategii řízení rizik. Novely jsou účinné od řádného účetního období začínajícího 1. 1. 2021 nebo později, účetní jednotky ji ale mohou uplatnit již před tímto datem. I když je aplikace retrospektivní, účetní jednotka není povinna přepracovávat předchozí období. Neočekává se, že by novely měly na účetní závěrku Společnosti významný vliv.
Společnost nepředpokládá, že některé z výše uvedených standardů, revizí nebo novel uplatní před termínem jejich závazné platnosti.
Peníze a peněžní ekvivalenty zahrnují peněžní hotovost, peníze v bankách.
Finanční aktiva se vykazují ke dni, kdy Společnost přistoupí ke smluvním podmínkám předmětného nástroje.
Při prvotním zachycení je finanční aktivum klasifikováno do kategorie ocenění amortizovanou pořizovací cenou, reálnou hodnotou vykázanou do ostatního úplného výsledku – dluhový nástroj, reálnou hodnotou vykázanou do ostatního úplného výsledku – akciový nástroj nebo reálnou hodnotou vykázanou do zisku nebo ztráty (FVTPL). Klasifikace finančního aktiva je obecně založena na obchodním modelu, v jehož rámci je finanční aktivum řízeno, a na charakteristikách jeho smluvních peněžních toků.
Finanční aktivum se ocení amortizovanou pořizovací cenou, pokud jsou splněny následující podmínky:
finanční aktivum je drženo v rámci obchodního modelu, jehož cílem je držet finanční aktiva za účelem inkasování smluvních peněžních toků;
smluvní podmínky finančního aktiva dávají v konkrétních datech vzniknout peněžním tokům, které jsou výhradně platbami jistiny a úroku z nesplacené jistiny („SPPI test“).
Jistina je reálná hodnota finančního aktiva při prvotním zaúčtování. Úrok zohledňuje časovou hodnotu peněz, úvěrové riziko spojené s nesplacenou částkou jistiny za konkrétní časové období a další základní rizika a náklady spojené s poskytováním úvěrů, jakož i ziskovou marži. Úvěry a pohledávky, které splňují SPPI test a test obchodního modelu, jsou běžně klasifikovány jako finanční aktivum oceněné amortizovanou pořizovací cenou.
Dluhový nástroj se ocení reálnou hodnotou vykázanou do ostatního úplného výsledku, pokud jsou splněny obě následující podmínky:
finanční aktivum je drženo v rámci obchodního modelu, jehož cílem je držet finanční aktiva za účelem inkasování smluvních peněžních toků a prodej finančních aktiv; a
smluvní podmínky finančního aktiva dávají v konkrétních datech vzniknout peněžním tokům, které jsou výhradně platbami jistiny a úroku z nesplacené jistiny („SPPI test“).
Finanční aktivum se ocení reálnou hodnotou vykázanou do zisku nebo ztráty, pokud není oceněno amortizovanou pořizovací cenou nebo reálnou hodnotou vykázanou do ostatního úplného výsledku.
Společnost má možnost při prvotním zachycení neodvolatelně zařadit finanční aktivum, které by bylo oceněno amortizovanou pořizovací cenou nebo metodou - Dluhové nástroje v reálné hodnotě vykázané do ostatního úplného výsledku (FVOCI), do kategorie oceňované reálnou hodnotou do zisku nebo ztráty, pokud je tím vyloučen nebo významně omezen oceňovací nebo účetní nesoulad (někdy označovaný jako „účetní neshoda“), který by mohl jinak vzniknout při oceňování aktiv nebo závazků nebo účtování zisků a ztrát na jiném základě.
Při prvotním zachycení se finanční aktiva oceňují reálnou hodnotou zvýšenou (v případě finančních nástrojů neoceňovaných reálnou hodnotou vykázanou do zisku nebo ztráty) o transakční náklady přímo přiřaditelné k pořízení finančního nástroje. Přiřaditelné náklady na transakce související s finančními aktivy se oceňují reálnou hodnotou vykázanou do zisku nebo ztráty v době jejich vzniku. Způsoby odhadu reálné hodnoty jsou popsány v bodě 3 (g) přílohy – Stanovení reálných hodnot.
Finanční aktiva v reálné hodnotě vykázané do zisku nebo ztráty (FVTPL) se následně oceňují reálnou hodnotou, přičemž čisté zisky a ztráty, včetně případného zisku z dividend, jsou vykázány v hospodářském výsledku.
FVOCI se následně oceňují reálnou hodnotou. Úrokové výnosy vypočtené metodou efektivní úrokové sazby, kurzové zisky a ztráty a ztráta ze snížení hodnoty se účtují do výsledku hospodaření. Ostatní zisky a ztráty se účtují do ostatního úplného výsledku, přičemž se reklasifikují do výsledku hospodaření při odúčtování.
Kapitálové nástroje v reálné hodnotě vykázané do ostatního úplného výsledku (FVOCI) se následně oceňují reálnou hodnotou. Dividendy se účtují do výsledku hospodaření. Ostatní zisky a ztráty se účtují do ostatního úplného výsledku, přičemž se nikdy nereklasifikují do výsledku hospodaření.
Finanční aktiva oceňovaná amortizovanou pořizovací cenou se následně oceňují amortizovanou pořizovací cenou za použití metody efektivní úrokové sazby. Úrokové výnosy, kurzové zisky a ztráty, ztráty ze snížení hodnoty a zisky nebo ztráty při odúčtování jsou účtovány do výsledku hospodaření.
Finanční aktivum se odúčtuje poté, co vyprší smluvní právo na peněžní toky z daného aktiva, nebo poté, co je právo na příjem smluvních peněžních toků převedeno v rámci transakce, kde dojde k přenesení v zásadě všech rizik a užitků spojených s vlastnictvím daného aktiva. Jakýkoliv podíl na převáděných finančních aktivech, který Společnost získá nebo si ponechá, se vykáže jako samostatné aktivum či pasivum.
Společnost vyčísluje opravné položky použitím modelu očekávaných úvěrových ztrát (ECL) pro finanční aktiva oceněná amortizovanou pořizovací cenou, dluhové nástroje vykázané do úplného ostatního výsledku (FVOCI). Opravné položky jsou vyčísleny na jedné z následujících bází:
dvanáctiměsíční očekávané úvěrové ztráty: jedná se o očekávané úvěrové ztráty, které vyplývají z možných případů selhání během dvanácti měsíců od data vykázání;
očekávané úvěrové ztráty za dobu trvání: jedná se o očekávané úvěrové ztráty, které vyplývají ze všech možných případů selhání za celou dobu existence finančního nástroje.
Společnost vyčíslí opravnou položku ve výši očekávaných úvěrových ztrát za dobu trvání.
ECL model je založen na principu očekávaných úvěrových ztrát. K datu prvotního zachycení je finanční aktivum klasifikováno do úrovně I nebo do Společností nakoupených nebo poskytnutých úvěrově znehodnocených finančních aktiv. Po prvotním zachycení je finanční aktivum přiřazeno do úrovně II, pokud došlo k významnému nárůstu úvěrového rizika od prvotního zachycení, nebo do úrovně III, pokud bylo aktivum úvěrově znehodnoceno.
Společnost má za to, že se úvěrové riziko související s finančním aktivem významně zvýšilo, pokud:
finanční aktivum nebo jeho významná část je více než 30 dnů po splatnosti (pokud je finanční aktivum nebo jeho významná část více než 30 a méně než 90 dnů po splatnosti, ale zpoždění neindikuje nárůst úvěrového rizika protistrany, použije se individuální přístup a finanční aktivum bude klasifikováno do úrovně I) nebo;
Společnost vyjedná s dlužníkem restrukturalizaci dluhu (na žádost dlužníka nebo Společnosti) nebo;
se pravděpodobnost selhání („PD“) dlužníka zvýší o 20 %; nebo
existují jiné významné události, které vyžadují individuální posouzení (např. vývoj externího ratingu hlavních úvěrových rizik).
Ke každému rozvahovému dni Společnost posuzuje, zdali došlo k úvěrovému znehodnocení finančních aktiv oceněných v amortizované pořizovací ceně a investicí do kapitálových nástrojů. Finanční aktivum je úvěrově znehodnoceno, pokud nastala jedna či více událostí, které mají nepříznivý dopad na odhadované budoucí peněžní toky spojené s daným finančním aktivem. Společnost považuje finanční aktivum za úvěrově znehodnocené, pokud:
finanční aktivum nebo jeho významná část je více než 90 dnů po splatnosti; nebo
v souvislosti s dlužníkem byly učiněny právní kroky, jejichž výsledek nebo vlastní proces mohou mít dopad na dlužníkovu schopnost splatit dluh; nebo
vůči dlužníkovi byla zahájena insolvenční řízení či jiná podobná řízení dle zahraniční legislativy, které mohou vést k prohlášení konkurzu a žádost na zahájení těchto řízení nebyla odmítnuta nebo tato řízení nebyla pozastavena do 30 dnů od zahájení (b) a (c) jsou považována za „selhání“); nebo
pravděpodobnost selhání dlužníka se zvýší o 100 % v porovnání s předchozím ratingem; nebo
jiné významné události, které vyžadují individuální posouzení (např. vývoj externího ratingu hlavních úvěrových rizik).
Pro účely výpočtu očekávaných úvěrových ztrát (ECL) používá Společnost složky nezbytné pro tento výpočet, konkrétně pravděpodobnost selhání („probability of default – PD“), ztráta ze selhání („loss given by default - LGD“), expozice při selhání („exposure at default – EAD“). V případě krátkodobých úvěrů se do výpočtu zahrnuje také tzv. „maturity adjustment“. Informace zaměřené na vyhlídky do budoucna zahrnují veškeré makroekonomické faktory plánované pro budoucnost, které mají významný dopad na vývoj úvěrových ztrát. Očekávané úvěrové ztráty jsou současné hodnoty pravděpodobnostně váženého odhadu úvěrových ztrát. Společnost hlavně zvažuje očekávaný růst hrubého domácího produktu, referenční úrokové sazby, burzovní indexy nebo míru nezaměstnanosti.
Opravné položky k finančním aktivům oceněným amortizovanou pořizovací cenou jsou odečteny z hrubé účetní hodnoty aktiv a roční změna je vykázána ve výkazu zisku a ztrát. U dluhových cenných papírů oceněných FVOCI je opravná položka vykázána v ostatním úplném výsledku (“OCI“).
Společnost má následující finanční závazky, které nejsou deriváty („nederivátové finanční závazky“): emise dluhových cenných papírů, závazky z obchodních vztahů. Tyto finanční závazky se při prvotním zachycení vykazují ke dni vypořádání v reálné hodnotě snížené o veškeré příslušné přímo související transakční náklady, s výjimkou finančních závazků v reálné hodnotě vykázané do zisku nebo ztráty, kdy se transakční náklady vykáží do zisku nebo ztráty při jejich vzniku. Následně se pak finanční závazky oceňují amortizovanou pořizovací cenou za použití efektivní úrokové sazby, s výjimkou finančních závazků v reálné hodnotě vykázané do zisku nebo ztráty. Způsoby odhadu reálné hodnoty jsou popsány v bodě 3 (g) přílohy – Stanovení reálné hodnoty.
Společnost odúčtuje finanční závazek po splnění, zrušení nebo vypršení smluvních povinností.
Finanční výnosy zahrnují výnosové úroky z investovaných prostředků, kurzové zisky. Výnosové úroky se ve výkazu úplného výsledku časově rozlišují, přičemž se uplatňuje metoda efektivního úroku.
Finanční náklady zahrnují nákladové úroky z úvěrů a půjček, kurzové ztráty, náklady na poplatky a provize u platebních transakcí.
Daň z příjmů zahrnuje splatnou daň. Daň z příjmů se vykazuje ve výkazu úplného hospodářského výsledku. Splatná daň zahrnuje odhad daně (daňový závazek či daňová pohledávka) vypočtený ze zdanitelného příjmu či ztráty za běžné období za použití daňových sazeb platných k rozvahovému dni, jakož i veškeré úpravy splatné daně týkající se minulých let.
Daňová pohledávka z odložené daně se vykazuje pouze tehdy, pokud je pravděpodobné, že budou k dispozici budoucí zdanitelné zisky, oproti nimž lze dosud neuplatněné odpočitatelné přechodné rozdíly uplatnit.
Účetní postupy a zveřejňované informace Společnosti vyžadují stanovení reálné hodnoty finančních i nefinančních aktiv a pasiv. Reálné hodnoty byly stanoveny pro účely oceňování anebo zveřejňování s použitím níže uvedených metod. Další informace o předpokladech uplatňovaných při stanovení reálné hodnoty se tam, kde je to vhodné, uvádějí v bodech přílohy, které se konkrétně týkají daného aktiva či pasiva.
Společnost nemá žádné aktiva ani závazky oceněné reálnou hodnotou ve výkazu o finanční situaci, s výjimkou Finančních nástrojů a jiných finančních aktiv a Finančních nástrojů a jiných finančních závazků. Reálná hodnota pro účely zveřejnění následujících finančních nástrojů se považuje za přiměřeně blízkou jejich účetní hodnotě:
• Peníze a peněžní ekvivalenty
• Obchodní závazky a jiné závazky.
Reálná hodnota finančních aktiv v reálné hodnotě vykázané do zisku nebo ztráty, dluhové a majetkové instrumenty v reálné hodnotě přes ostatní výsledek hospodaření a finanční aktiva v amortizované hodnotě je založena na jejich kótované tržní ceně k rozvahovému dni bez odečtení transakčních nákladů. Není-li kótovaná tržní cena k dispozici, odhaduje reálnou hodnotu daného nástroje management za použití cenových modelů nebo technik na bázi diskontovaných peněžních toků.
V případech, kdy se pracuje s technikami uplatňujícími diskontované peněžní toky, vycházejí odhadované budoucí peněžní toky z nejlepších odhadů provedených managementem a jako diskontní sazba se uplatňuje sazba určená ve vztahu k trhu k rozvahovému dni pro nástroj s podobnými podmínkami. Pokud se používají cenové modely, vycházejí vstupní údaje pro model z tržních měr k rozvahovému dni.
Reálná hodnota pohledávek z obchodních vztahů a ostatních pohledávek včetně pohledávek ze služeb poskytovaných na základě koncese se odhaduje jako současná hodnota budoucích peněžních toků, diskontovaných tržní úrokovou sazbou k rozvahovému dni.
Reálná hodnota pohledávek z obchodních vztahů, ostatních pohledávek a finanční aktiva v amortizované hodnotě se stanoví pouze pro účely zveřejnění.
Reálná hodnota stanovovaná pro účely zveřejnění se vypočte na základě současné hodnoty budoucích peněžních toků z jistin a úroků, diskontovaných tržní úrokovou sazbou k rozvahovému dni.
v tis. Kč | k 31. prosinci 2020 | k 3. srpnu 2020 |
Běžné účty u bank | 34 595 | 100 |
Celkem | 34 595 | 100 |
v tis. Kč | k 31. prosinci 2020 | k 3. srpnu 2020 |
Finanční aktiva |
|
|
Úvěry jiným subjektům než úvěrovým institucím | 482 729 | - |
z toho úvěry dlužené mateřskou společností | 482 729 | - |
Celkem | 482 729 | - |
|
|
|
Dlouhodobé | 482 729 | - |
Krátkodobé | - | - |
Celkem | 482 729 | - |
Dlouhodobé finanční nástroje představují jistinu úvěru, jejíž splatnost se odvíjí od splatnosti jistiny dluhopisů, tj. do 30. ledna 2023, viz také bod 7 – Finanční nástroje a jiné finanční závazky. Mateřské společnosti nebyl přidělen rating.
Podrobné informace o úvěru mateřské společnosti DKHI k 31. prosinci 2020 jsou uvedeny v tabulce níže:
v tis. Kč | Jistina | Naběhlý úrok | Přefakturované vedlejší náklady | Opravná položka | Splatnost | Úroková sazba (%) | Efektivní úroková sazba (%) |
Úvěr DKHI | 481 000 | 4 974 | 1 139 | -4 384 | 30. ledna 2023 | 7,95 | 10,54 |
Veškeré úročené finanční nástroje vedené v amortizované pořizovací ceně jsou zařazeny do úrovně 1 hierarchie reálné hodnoty (více podrobností o oceňovacích metodách viz bod 2 (d) i. – Nejistoty v předpokladech a odhadech).
Následující tabulka uvádí reálnou hodnotu úročených nástrojů vykazovaných v amortizované pořizovací ceně:
v tis. Kč | k 31 prosinci 2020 | |
| Účetní hodnota | Reálná hodnota |
Úvěr DKHI | 482 729 | 482 729 |
Záporný vlastní kapitál ve výši 4 088 tis. Kč připadá vlastníkům ovládající společnosti.
Společnost schválila základní kapitál ve výši 100 tis. Kč k 3. srpnu 2020 a téhož dne byl splacen.
V průběhu roku 2020 rozhodl jediný vlastník o příplatku mimo základní kapitál v celkové výši 800 tis. Kč. Celková výše byla splacena ke dni této účetní závěrky.
V březnu 2020 potvrdila Světová zdravotnická organizace nový koronavirus (“COVID-19“) jako globální pandemii. Vedení provedlo posouzení současné situace, zejména s ohledem na pandemii COVID-19 v České republice, kde společnost působí, a způsoby, jak by to mohlo ovlivnit výkonnost podnikání.
Situace týkající se pandemie COVID-19 a reakce vlády se neustále vyvíjí. S celosvětovým zaváděním vakcín se očekává, že se situace bude více stabilizovat a postupně se vrátí do normálního režimu. Nelze však vyloučit obnovení infekcí, včetně nových variant viru, což může vyvolat další vládní reakce a pravděpodobně způsobit další podstatný pokles ekonomické aktivity.
Jelikož Společnost byla založena za účelem vydávání a správy dluhopisů a poskytování půjček společnostem ve Skupině DKHI a nemá žádné další obchodní aktivity, výše uvedená opatření nemají na Společnost vliv. Skupina DKHI přijala vícero opatření na zmírnění dopadů současné situace. Společnost k datu tohoto vyjádření předpokládá splacení poskytnuté půjčky vůči mateřské společnosti dle dohodnutých podmínek daných smlouvou.
Vedení Společnosti zvážilo možné dopady epidemie koronaviru na její aktivity a podnikání a dospělo k závěru, že nemají vliv na předpoklad nepřetržitého trvání podniku. Z tohoto důvodu byla účetní závěrka k 31. prosinci 2020 sestavena za předpokladu, že Společnost bude schopna pokračovat ve své činnosti.
Výsledek hospodaření před zdaněním za účetní období 2020 činí ztráta 6 158 tis. Kč. Celková aktiva Společnosti ve výši 518 582 tis. Kč a záporný Vlastní kapitál odrážejí finanční pozici z pohledu poskytování financování mateřské společnosti DKHI. Výsledek koresponduje s očekáváním, a především se zaúčtovanou opravnou položkou dle IFRS 9 popsanou v bodě 12 (a) iii, která představuje účetní operaci bez vlivu na peněžní prostředky. V následujících obdobích vedení Společnosti očekává výsledek hospodaření v zisku a pozitivní hodnotu Vlastního kapitálu. Zároveň vedení Společnosti zhodnotilo dostatečnost peněžních prostředků v následujících obdobích pro účely dluhové služby a pokrytí operativních nákladů a související nastavení výnosů a předpokládaných příjmů, kdy toto nastavení je považováno za dostatečné z pohledu kompenzace negativního Vlastního kapitálu k 31. 12. 2020 a zajištění předpokladu nepřetržitého trvání podniku.
v tis. Kč | k 31 prosinci 2020 | k 3. srpnu 2020 |
Úvěry přijaté od jiných subjektů než úvěrových institucí | 522 489 | - |
Celkem | 522 489 | - |
|
|
|
Dlouhodobé | 522 489 | - |
Krátkodobé | - | - |
Celkem | 522 489 | - |
Podrobné informace o vydaných dluhopisech k 31. prosinci 2020 jsou uvedeny v tabulce níže:
v tisících Kč | ISIN | Jistina | Naběhlý úrok | Neamortizovaný poplatek | Předpokládaná splatnost | Úroková sazba (%) | Efektivní úroková sazba (%) |
Dluhopisy 2023 | CZ0003527749 | 530 000 | 5 742 | -13 253 | 30. ledna 2023 | 6,50 | 8,59 |
Dluhopisy 2023 (ISIN CZ0003527749)
Dluhopisy 2023 (dále také „Dluhopisy 2023“) byly vydány 30. října 2020 v celkové jmenovité hodnotě emise 530 milionů Kč a s možností navýšení o 100 % v předpokládané celkové jmenovité hodnotě emise dluhopisů, tj. na 1 060 milionů Kč.
Dluhopisy 2023 jsou kótovány na pražské burze cenných papírů a splatné v roce 2023. Dluhopisy 2023 jsou úročeny sazbou 6,5 % p.a., přičemž úrok je splatný dvakrát ročně zpětně k 30. dubnu a k 9. říjnu každého roku. Celková nominální částka upsaných dluhopisů k 31. prosinci 2020 činila 530 milionů Kč.
Za dluhy Emitenta z Dluhopisů 2023 se ve formě finanční záruky podle českého práva zaručila společnost DKHI.
Společnost může Dluhopisy 2023 kdykoliv za jakoukoliv cenu odkoupit, pokud nedojde k předčasnému splacení. Společnost předpokládá předčasné splacení do 30. ledna 2023.
Dluhopisy 2023 jsou vykazovány po odečtení nákladů spojených s emisí ve výši 13 253 tis. Kč k 31. prosinci 2020. Tyto náklady jsou během doby existence Dluhopisů 2023 postupně zachycovány ve výkazu zisků a ztrát na základě efektivní úrokové sazby ve výši 8,59 %.
Následující tabulka uvádí reálnou hodnotu úročených nástrojů vykazovaných v amortizované pořizovací ceně:
v tis. Kč | k 31. prosinci 2020 | |
| Účetní hodnota | Reálná hodnota |
Dluhopisy 2023 - CZ0003527749 | 522 489 | 555 662 |
Veškeré úročené finanční nástroje vedené v amortizované pořizovací ceně jsou zařazeny do úrovně 1 hierarchie reálné hodnoty (více podrobností o oceňovacích metodách viz bod 2 (d) ii.).
v tis. Kč | k 31. prosinci 2020 | k 3. srpnu 2020 |
Závazky z obchodních vztahů a jiné závazky | 181 | - |
Celkem | 181 | - |
|
|
|
Krátkodobé | 181 | - |
Celkem | 181 | - |
Závazky z obchodních vztahů a jiné závazky nebyly k 31. prosinci 2020 zajištěny.
Složky nákladů (-) / výnosů (+) na daň z příjmu
v tis. Kč | 2020 |
Splatná daň* | -88 |
Odložená daň | 1 258 |
Daň z příjmů za období | 1 170 |
* Splatná daň z příjmu představuje částku, která je vypočtena dle aktuálně platné daňové legislativy České republiky (tj. Zákon o dani z příjmů 586/1992 Sb.). Východiskem pro výpočet je tedy účetní výsledek hospodaření před zdaněním vypočtený dle aktuálně platné účetní legislativy České republiky, tzn. bez vlivu Mezinárodních standardů účetního výkaznictví.
K 31. prosinci 2020 Společnost vyčíslila efektivní daň dle následující tabulky:
|
|
v tis. Kč | 2020 |
Ztráta před zdaněním | -6 158 |
Sazba daně | 19 % |
Efektivní daň | 1 170 |
Daň z příjmu za období | 1 170 |
Efektivní daňová sazba je shodná s daňovou sazbou platnou v České republice, tj. 19 %.
Odložené daňové pohledávky a závazky jsou uvedeny v hrubé výši a jsou následující:
v tis. Kč | 2020 |
Odložené daňové pohledávky: |
|
- Odložená daňová pohledávka z příjmů bude vrácena po více než 12 měsících | 1 258 |
- Odložená daňová pohledávka z příjmů bude vrácena do 12 měsíců | - |
Odložená daňová pohledávka | 1 258 |
Odložené daňové závazky: |
|
- Odložený daňový závazek je splatný po více než 12 měsících | - |
- Odložený daňový závazek bude vrácen do 12 měsíců | - |
Odložené daňové závazky | - |
Čisté odložené daňové pohledávky / (závazky) | 1 258 |
Pohyb odložených pohledávek a závazků z daně z příjmů v průběhu účetního období končícího 31. prosince 2020, bez zohlednění započtení zůstatků ve stejné daňové jurisdikci, je následující:
v tis. Kč | K 3. srpnu 2020 | Připsáno / (odepsáno) ze zisku nebo ztráty | K 31. prosinci 2020 |
Daňový účinek odpočitatelných dočasných rozdílů |
|
|
|
Finanční nástroje a jiná finanční aktiva | - | 1 180 | 1 180 |
Finanční nástroje a jiné finanční závazky | - | 78 | 78 |
Odložené daňové pohledávky celkem | - | 1 258 | 1 258 |
Čistá odložená daňová pohledávka | - | 1 258 | 1 258 |
Provozní náklady představují náklady na služby spojené s přípravou vydání dluhopisů, správou a administrací dluhopisů.
v tis. Kč | 2020 |
Audit, účetnictví, konsolidace | 496 |
Náklady z pokračujících činností celkem | 496 |
Odměna statutárnímu auditorovi v období končím k 31. prosinci 2020 činí 363 tis. Kč a představuje odměnu za audit statutární závěrky. Neauditní služby byly auditorem poskytnuty v souvislosti s vydáním dluhopisů v částce 2 321 tis. Kč.
v tis. Kč | 2020 |
Výnosové úroky dle nominální úrokové míry | 4 974 |
Poplatky k poskytnutému úvěru | 1 139 |
Výnosové úroky dle efektivní úrokové míry | 6 113 |
Finanční výnosy | 6 113 |
Nákladové úroky dle nominální úrokové míry | -5 742 |
Poplatky k emisi dluhopisů | -1 635 |
Nákladové úroky dle efektivní úrokové míry | -7 377 |
Kurzové ztráty | -2 |
Ostatní finanční náklady | -12 |
Finanční náklady | -7 391 |
Opravná položka k finančním aktivům | -4 384 |
Čisté finanční výnosy/ náklady (-) vykázané ve výkazu zisku a ztráty | -5 662 |
Výnosové úroky se vztahují k poskytnutému úvěru a nákladové úroky k emitovaným dluhopisům.
Opravná položka k finančním aktivům je blíže popsána v bodě 12. a) iii.
V tomto oddílu jsou popsána finanční a provozní rizika, jimž je Společnost vystavena, a způsoby, jimiž tato rizika řídí. Nejdůležitějšími finančními riziky jsou pro Společnost úvěrové riziko a riziko likvidity.
Úvěrové riziko je riziko finanční ztráty, která hrozí, jestliže protistrana v transakci s finančním nástrojem nesplní své smluvní závazky. Toto riziko vzniká především v oblasti úvěrů.
Společnost poskytla úvěr mateřské společnosti DK Holding Investments, s.r.o. v celkové jmenovité výši 481 mil. Kč. Úvěr je poskytnut z prostředků vybraných z již upsaných dluhopisů. Společnost na základě finančních výsledků dlužníka (DKHI) na roční bázi vyhodnocuje jeho schopnost dostát svým závazkům.
K 31. prosinci 2020 neměla Společnost žádná finanční aktiva po splatnosti.
K rozvahovému dni jsou maximální úvěrová rizika, rozdělená podle typu protistran a podle geografických oblastí, uvedena v následujících tabulkách.
K 31. prosinci 2020
v tis. Kč | Podniky (nefinanční instituce) | Banky | Celkem |
Běžné účty u bank | - | 34 595 | 34 595 |
Finanční nástroje a jiná finanční aktiva | 482 729 | - | 482 729 |
Celkem | 482 729 | 34 595 | 517 324 |
v tis. Kč | Česká republika | Ostatní | Celkem |
Běžné účty u bank | 34 595 | - | 34 595 |
Finanční nástroje a jiná finanční aktiva | 482 729 | - | 482 729 |
Celkem | 517 324 | - | 517 324 |
Veškeré úročené finanční nástroje vedené v amortizované pořizovací ceně jsou zařazeny do úrovně 1 hierarchie očekávaných úvěrových ztrát (více podrobností o oceňovacích metodách viz bod 3. c) i.).
Pro účely výpočtu očekávaných úvěrových ztrát (ECL) použíla Společnost následující nejvýznamnější předpoklady pro výpočet:
- pravděpodobnost selhání („probability of default – PD“) – 1%
- pravděpodobnost selhání kumulativní („probability of default – PD cumulative “) – 2,11%
- ztráta ze selhání („loss given by default - LGD“) – 90%
Předpoklady byly stanoveny na základě studie, která se zabývá srovnáním, dle přideleného ratingu, významnou dceřinou společností DKHI, společností ENERGO - PRO a.s.
Věková struktura finančních aktiv, s výjimkou peněz a peněžních ekvivalentů a derivátů, k rozvahovému dni:
K 31. prosinci 2020
v tis. Kč | Pohledávky z obchodních vztahů a jiná aktiva (včetně záloh) | Finanční nástroje a jiná finanční aktiva | Celkem |
Do splatnosti (netto) | - | 482 729 | 482 729 |
Po splatnosti (netto) | - | - | - |
A – aktiva, k nimž byla vytvořena opravná položka |
|
|
|
- brutto | - | 487 113 | 487 113 |
- specifická opravná položka | - | - | - |
- všeobecná opravná položka | - | -4 384 | -4 384 |
Netto | - | 482 729 | 482 729 |
B – aktiva, k nimž nebyla vytvořena opravná položka (po lhůtě splatnosti, ale bez snížení hodnoty) |
|
|
|
- po lhůtě splatnosti <30 dní | - | - | - |
- po lhůtě splatnosti 31–180 dní | - | - | - |
Netto | - | - | - |
Celkem | - | 482 729 | 482 729 |
Riziko likvidity je riziko, že se Společnost dostane do potíží s plněním povinností spojených se svými finančními závazky, které se vypořádávají prostřednictvím peněz nebo jiných finančních aktiv.
Společnost se zaměřuje na metody používané finančními institucemi, tj. na diverzifikaci zdrojů finančních prostředků. Tato diverzifikace dává Společnosti flexibilitu a omezuje její případnou závislost na jediném zdroji financování. Riziko likvidity se vyhodnocuje především sledováním změn ve struktuře financování.
Společnost dbá standardně na to, aby měla dostatek hotovosti a aktiv s krátkodobou splatností k okamžitému použití na krytí očekávaných provozních nákladů na 90 dní, a to včetně splácení finančních závazků, nikoliv však na krytí nákladů z potenciálních dopadů extrémních situací, které nelze přiměřeně předvídat.
Níže uvedené tabulky uvádí rozbor finančních aktiv a závazků Společnosti v členění podle splatnosti, konkrétně podle doby, která zbývá od rozvahového dne do data smluvní splatnosti. Pro případy, kdy existuje možnost dřívějšího splacení, volí Společnost co nejobezřetnější způsob posuzování. Z tohoto důvodu se u závazků počítá se splacením v nejdříve možné lhůtě a u aktiv se počítá se splacením v nejpozdější možné lhůtě.
K 31. prosinci 2020
v tis. Kč | Účetní hodnota | Méně než 3 měsíce | 1-5 let |
Finanční nástroje a jiné finanční závazky | 522 489 | - | 522 489 |
Závazky z obchodních vztah a jiné závazky | 181 | 181 | - |
Celkem | 522 670 | 181 | 522 489 |
K 31. prosinci 2020
v tis. Kč | Účetní hodnota | Méně než 3 měsíce | 1-5 let |
Finanční nástroje a jiné finanční pohledávky | 482 729 | - | 482 729 |
Peníze a peněžní ekvivalenty | 34 595 | 34 595 | - |
Celkem | 517 324 | 34 595 | 482 729 |
Společnost nečelí významnému riziku změny směnných kurzů, jelikož většina transakcí je realizována ve funkční měně Společnosti korunách českých (Kč).
Společnost je ve své činnosti vystavena nízkému riziku výkyvu úrokových sazeb, protože úročená aktiva a úročené závazky mají téměř stejné datum splatnosti a jsou splatné ve stejné výši. Délka doby, po kterou má určitý finanční nástroj pevnou úrokovou sazbu, proto ukazuje, do jaké míry je daný finanční nástroj vystaven úrokovému riziku. Úročená aktiva i závazky mají stanovenou pevnou úrokovou sazbu, z toho důvodu považuje Společnost úrokové riziko za nevýznamné.
Systém zpracování účetnictví se řídí příslušnými ustanoveními zákonů a vyhlášek platných v České republice a mezinárodními standardy finančního výkaznictví ve znění přijatém Evropskou unií (IFRS).
Provozní riziko je riziko ztrát ze zpronevěr, neoprávněné činnosti, chyb, opomenutí, neefektivnosti nebo ze selhání systému. Riziko tohoto typu vzniká při všech činnostech a hrozí všem podnikatelským subjektům. Provozní riziko zahrnuje i právní riziko.
Primární odpovědnost za uplatňování kontrolních mechanismů pro zvládání provozních rizik nese vedení Společnosti. Obecné používané standardy pokrývají následující oblasti:
požadavky na sesouhlasování a monitorování transakcí,
identifikace provozních rizik v rámci kontrolního systému,
získáním přehledu o provozních rizicích si Společnost vytváří předpoklady ke stanovení a nasměrování postupů a opatření, která povedou k omezení provozních rizik a k přijetí rozhodnutí o:
-uznání jednotlivých existujících rizik;
-zahájení procesů, které povedou k omezení možných dopadů; nebo
-zúžení prostoru k rizikovým činnostem nebo jejich úplném zastavení.
Vztahy se spřízněnými osobami zahrnují vztahy s jednateli společnosti a dalšími osobami, jak uvádí následující tabulka.
v tis. Kč | Pohledávky a ostatní finanční aktiva | Závazky a ostatní finanční závazky | |
| |||
K 31. prosinci 2020 | K 31. prosinci 2020 |
| |
K mateřské společnosti: |
|
|
|
Z titulu poskytnutého úvěru | 482 729 | - |
|
Celkem | 482 729 | - |
|
Všechny transakce byly realizovány za podmínek obvyklých v obchodním styku.
Jednatel společnosti DKHI, neobdrželi žádné významné peněžní či nepeněžní plnění za období od 3. srpna 2020 do 31. prosince 2020.
Společnosti nejsou známy žádné významné následné události, které by mohly ovlivnit účetní závěrku k 31. prosinci 2020.
Podpis statutárního orgánu společnosti
………………………………………..
Petr Tesař
Jednatel ENERGO-PRO Green Finance s.r.o.
Datum: 30. duben 2021